【課程背景】

《監(jiān)管辦法》對于上市公司的合規(guī)管理提出了明確規(guī)定，合規(guī)管理與業(yè)務(wù)管理、財務(wù)管理并稱企業(yè)管理的三大支柱。區(qū)別于財務(wù)管理告訴企業(yè)“做什么”，“怎樣回顧”以及“建立企業(yè)短期目標(biāo)”的特點(diǎn)，合規(guī)管理是從法律角度出發(fā)告訴企業(yè)“怎么做”，“如何前瞻”以及“建立企業(yè)的長期目標(biāo)”。

合規(guī)管理的重點(diǎn)在于企業(yè)應(yīng)如何開展經(jīng)營活動，其首要內(nèi)容包括公司治理(對上市公司而言，主要涉及在證券監(jiān)管方面的合規(guī)事務(wù))、行業(yè)監(jiān)管方面的其他合規(guī)事務(wù)、法律風(fēng)險防范、其他內(nèi)部道德規(guī)范和規(guī)章制度。

【課程時長】

12小時

【課程大綱】

模塊一、上市公司內(nèi)部控制管理

一、內(nèi)部控制的基礎(chǔ)

1、上市公司建立健全內(nèi)部控制制度，應(yīng)當(dāng)達(dá)到的目標(biāo)

1）合理保證企業(yè)經(jīng)營管理合法合規(guī)；

2）合理保證企業(yè)資產(chǎn)安全；

3）合理保證企業(yè)財務(wù)報告及相關(guān)信息真實(shí)完整；

4）提高經(jīng)營效率和效果；

5）促進(jìn)企業(yè)實(shí)現(xiàn)發(fā)展戰(zhàn)略。

2、內(nèi)部控制的發(fā)展演變

1）、內(nèi)部牽制階段

2）、內(nèi)部控制論階段

3）、內(nèi)部控制結(jié)構(gòu)論階段

4）、內(nèi)部控制框架論階段

5）、內(nèi)部控制的最新發(fā)展

3、制定與修改內(nèi)部控制制度應(yīng)遵循的原則

1）、合法性原則

2）、全面性原則

3）、重要性原則

4）、有效性原則

5）、制衡性原則

6）、適應(yīng)性原則

7）、成本效益原則

二、上市公司內(nèi)部控制五要素

1、內(nèi)部環(huán)境

1）、組織架構(gòu)、職責(zé)分工和制衡機(jī)制

(1)應(yīng)當(dāng)關(guān)注的風(fēng)險

(2)組織架構(gòu)的設(shè)計

(3)組織架構(gòu)的運(yùn)行

2）、發(fā)展戰(zhàn)略

(1)應(yīng)當(dāng)關(guān)注的風(fēng)險

(2)發(fā)展戰(zhàn)略的制定

(3)發(fā)展戰(zhàn)略的實(shí)施

3）、人力資源政策

(1)人力資源管理應(yīng)當(dāng)關(guān)注的風(fēng)險

(2)人力資源的引進(jìn)與開發(fā)

(3)人力資源的使用與退出

4）、文化建設(shè)

(1)企業(yè)文化建設(shè)應(yīng)當(dāng)關(guān)注的風(fēng)險

(2)企業(yè)文化的建設(shè)

(3)企業(yè)文化的評估

5）法制教育

(1)應(yīng)當(dāng)關(guān)注的社會責(zé)任風(fēng)險

(2)安全生產(chǎn)

(3)產(chǎn)品質(zhì)量

(4)環(huán)境保護(hù)與資源節(jié)約

(5)促進(jìn)就業(yè)與員工權(quán)益保護(hù)

2、風(fēng)險評估

1）、確定相應(yīng)的風(fēng)險承受度

2）、識別內(nèi)部風(fēng)險

3）、識別外部風(fēng)險

4）、風(fēng)險分析

5）、確定風(fēng)險應(yīng)對策略

6）、調(diào)整風(fēng)險應(yīng)對策略

3、控制活動

1）、不相容職務(wù)分離控制

2）、授權(quán)審批控制

3）、會計系統(tǒng)控制

4）、財產(chǎn)保護(hù)控制

5）、預(yù)算控制

6）、運(yùn)營分析控制

7）、績效考評控制

4、信息與溝通

1）建立信息與溝通制度

2）、獲取內(nèi)部信息

3）、獲取外部信息

4）、溝通和反饋

5、內(nèi)部監(jiān)督

1）、建立內(nèi)部控制監(jiān)督制度

2）、制定內(nèi)部控制缺陷認(rèn)定標(biāo)準(zhǔn)

3）、內(nèi)部控制自我評價

4）、職責(zé)分工和制衡機(jī)制

5）確定風(fēng)險應(yīng)對策略

6）、不相容職務(wù)分離控制

7）、建立反舞弊機(jī)制

8）、制定內(nèi)部控制缺陷認(rèn)定標(biāo)準(zhǔn)

三、相關(guān)業(yè)務(wù)活動的內(nèi)部控制

1、資金活動

(1)應(yīng)當(dāng)關(guān)注的風(fēng)險(2)籌資(3)投資(4)營運(yùn)

2、采購業(yè)務(wù)

(1)應(yīng)當(dāng)關(guān)注的風(fēng)險(2)購買(3)付款

3、資產(chǎn)管理

(1)應(yīng)當(dāng)關(guān)注的風(fēng)險(2)存貨(3)固定資產(chǎn)

4、銷售業(yè)務(wù)

(1)應(yīng)當(dāng)關(guān)注的風(fēng)險(2)銷售(3)收款

5、研究與開發(fā)

(1)應(yīng)當(dāng)關(guān)注的風(fēng)險(2)立項與研究(3)開發(fā)與保護(hù)

6、工程項目

(1)應(yīng)當(dāng)關(guān)注的風(fēng)險(2)工程立項(3)工程招標(biāo)(4)工程造價(5)工程建設(shè)(6)工程驗(yàn)收

7、擔(dān)保業(yè)務(wù)

(1)應(yīng)當(dāng)關(guān)注的風(fēng)險(2)調(diào)查評估與審批(3)執(zhí)行與監(jiān)控

8、業(yè)務(wù)外包

(1)應(yīng)當(dāng)關(guān)注的風(fēng)險(2)承包方選擇(3)業(yè)務(wù)外包實(shí)施

9、財務(wù)報告

(1)應(yīng)當(dāng)關(guān)注的風(fēng)險(2)財務(wù)報告的編制(3)財務(wù)報告的對外提供(4)財務(wù)報告的分析利用

四、相關(guān)內(nèi)部控制手段

1、全面預(yù)算

(1)應(yīng)當(dāng)關(guān)注的風(fēng)險(2)預(yù)管編制(3)預(yù)算執(zhí)行(4)預(yù)算考核

2、合同管理

(1)應(yīng)當(dāng)關(guān)注的風(fēng)險(2)合同的訂立(3)合同的履行

3、內(nèi)部信息傳遞

(1)應(yīng)當(dāng)關(guān)注的風(fēng)險(2)內(nèi)部報告的形成(3)內(nèi)部報告的使用

4、信息系統(tǒng)

(1)應(yīng)當(dāng)關(guān)注的風(fēng)險(2)信息系統(tǒng)的開發(fā)(3)信息系統(tǒng)的運(yùn)行與維護(hù)

模塊二、上市公司信息披露相關(guān)知識解析

一、上市公司信息披露的基本原則

1、新增簡明清晰、通俗易懂的、公平披露原則

2、自愿披露的持續(xù)性和一致性原則

3、降低企業(yè)信息披露成本，明確紙質(zhì)媒體披露、規(guī)定網(wǎng)站披露

二、上市公司信息披露內(nèi)容

1、信息披露的主體

2、招股說明書、募集說明書與上市公告書披露內(nèi)容

3、定期報告應(yīng)披露的內(nèi)容

1）年度報告應(yīng)當(dāng)記載的內(nèi)容

2）中期報告應(yīng)當(dāng)記載的內(nèi)容

3）季度報告應(yīng)當(dāng)記載的內(nèi)容

4、臨時報告應(yīng)披露的內(nèi)容

1）對股票交易價格產(chǎn)生較大影響的重大事件

2）重大事件的信息披露義務(wù)最先時點(diǎn)

3）上市公司披露重大事件后的重大變化

三、新《證券法》實(shí)施后的披露變化

1、完善定期報告制度

1）明確定期報告的范圍——年度報告和中期報告

2）完善上市公司董監(jiān)高異議聲明制度

①明確要求定期報告內(nèi)容應(yīng)當(dāng)經(jīng)上市公司董事會審議通過

②明確董事、監(jiān)事對定期報告的真實(shí)性、準(zhǔn)確性、完整性有異議的，應(yīng)反對或棄權(quán)。③強(qiáng)調(diào)董監(jiān)高發(fā)表意見應(yīng)當(dāng)遵循審慎原則，不得濫用異議聲明制度

2、細(xì)化臨時報告要求

1）補(bǔ)充完善重大事件的情形。

2）完善上市公司重大事件披露時點(diǎn)，明確董、監(jiān)、高觸發(fā)披露義務(wù)時點(diǎn)。

3、完善信息披露事務(wù)管理制度

1）強(qiáng)化內(nèi)幕信息知情人登記管理要求

2）規(guī)范董監(jiān)高對外發(fā)布信息行為，明確非經(jīng)董事會書面授權(quán)不得對外發(fā)布未披露信息

3）強(qiáng)化中介機(jī)構(gòu)“看門人”責(zé)任，完善了會計師事務(wù)所、資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)的執(zhí)業(yè)要求

4、提升監(jiān)管執(zhí)法效能

1）完善上市公司監(jiān)管領(lǐng)域常用的監(jiān)管措施類型

2）不再對股東、實(shí)際控制人未配合履行信息披露義務(wù)單獨(dú)設(shè)置法律責(zé)任

3）定期報告時投贊成票的董監(jiān)高，又無法保證定期報告內(nèi)容的真實(shí)性、準(zhǔn)確性、完整性的，規(guī)定了法律責(zé)任

四、信息披露事務(wù)管理規(guī)定

1、上市公司應(yīng)當(dāng)制定信息披露事務(wù)管理制度

2、信息披露事務(wù)管理制度應(yīng)當(dāng)包括的內(nèi)容

3、虛假記載、誤導(dǎo)性陳述、重大遺漏或者其他重大違法行為的規(guī)定

五、信息披露的監(jiān)督管理與法律責(zé)任

1、關(guān)鍵少數(shù)行為規(guī)范，對關(guān)鍵少數(shù)責(zé)任、義務(wù)的監(jiān)管要求

2、夯實(shí)中介機(jī)構(gòu)看門人責(zé)任

1）專業(yè)意見發(fā)表及底稿留存

2）執(zhí)業(yè)規(guī)范——夯實(shí)中介機(jī)構(gòu)的責(zé)任

3）完善懲處機(jī)制及監(jiān)管措施

模塊三、上市公司關(guān)聯(lián)交易相關(guān)知識解析

一、上市公司關(guān)聯(lián)方的定義

1、狹義關(guān)聯(lián)方

2、類關(guān)聯(lián)方

3、隱性關(guān)聯(lián)方

二、關(guān)聯(lián)交易的識別

1、關(guān)聯(lián)交易的定義

2、關(guān)聯(lián)交易的特殊屬性

1）雙方地位不平等

2）控制與被控制、影響與被影響

3）具有特殊目的

4）降低交易成本、調(diào)節(jié)業(yè)績、逃避稅等

5）隱蔽性

6）難以辨認(rèn)真假和公平

3、關(guān)聯(lián)交易的類別

1）、公允的關(guān)聯(lián)交易與非公允的關(guān)聯(lián)交易

2）、實(shí)際的關(guān)聯(lián)交易與虛構(gòu)的關(guān)聯(lián)交易

3）、重大的關(guān)聯(lián)交易與非重大的關(guān)聯(lián)交易

4）、偶發(fā)性關(guān)聯(lián)交易與持續(xù)性關(guān)聯(lián)交易

5）顯性關(guān)聯(lián)交易與隱性關(guān)聯(lián)交易

三、關(guān)聯(lián)交易的內(nèi)容

1、購買或銷售商品

2、購買或銷售商品以外的資產(chǎn)

3、提供或接受勞務(wù)

4、擔(dān)保

5、提供資金(貸款或股權(quán)投資)

6、租賃

7、代理

8、研究與開發(fā)項目的轉(zhuǎn)移

9、許可協(xié)議

10、代表企業(yè)或由企業(yè)代表另一方進(jìn)行債務(wù)結(jié)算

11、關(guān)鍵管理人員薪酬

四、關(guān)聯(lián)交易應(yīng)遵行的六個屬性

1、商業(yè)必要性

2、邏輯合理性

3、價格公允性

4、程序合法性

5、滿足獨(dú)立性

6、降低重要性

五、上市公司關(guān)聯(lián)交易的四條紅線

1、導(dǎo)致獨(dú)立性缺陷

2、有意操縱業(yè)績

3、隱性關(guān)聯(lián)交易舞弊

4、關(guān)聯(lián)交易非關(guān)聯(lián)化(整改不徹底)

六、關(guān)聯(lián)交易審核的三大理念

1、合理懷疑原則

2、實(shí)質(zhì)重于形式原則

3、重要性原則(金額與性質(zhì)、剔除關(guān)聯(lián)金額考慮)

模塊四、上市公司其他有關(guān)合規(guī)經(jīng)營管理知識

一、上市公司治理結(jié)構(gòu)合規(guī)性要求

1、上市公司組織架構(gòu)符合法律法規(guī)規(guī)定

2、上市公司章程及與治理相關(guān)的文件，應(yīng)當(dāng)符合規(guī)定

3、上市公司治理應(yīng)當(dāng)健全、有效、透明，強(qiáng)化內(nèi)部和外部的監(jiān)督制衡

4、上市公司股東、實(shí)際控制人、董事、監(jiān)事、高級管理人員，應(yīng)當(dāng)具備任職資格

5、上市公司應(yīng)當(dāng)為黨組織的活動提供必要條件

6、上市公司治理活動及相關(guān)主體的行為應(yīng)當(dāng)接受中國證監(jiān)會及其派出機(jī)構(gòu)監(jiān)督

二、上市公司股東與股東大會的合規(guī)性要求

1、股東權(quán)利

1）股東依照法律法規(guī)和公司章程享有權(quán)利并承擔(dān)義務(wù)。

2）、在上市公司治理中，應(yīng)當(dāng)依法保障股東權(quán)利，注重保護(hù)中小股東合法權(quán)益。

3）上市公司應(yīng)當(dāng)保障股東對公司重大事項的知情、參與決策和監(jiān)督等權(quán)利。

4）上市公司應(yīng)當(dāng)積極回報股東，明確利潤分配辦法尤其是現(xiàn)金分紅政策。

5）股東有權(quán)通過民事訴訟或者其他法律手段維護(hù)其合法權(quán)利。

2、股東大會的規(guī)范

1）上市公司應(yīng)當(dāng)在公司章程中規(guī)定股東大會的召集、召開和表決等程序。

2）上市公司應(yīng)當(dāng)制定股東大會議事規(guī)則，并列入公司章程或者作為章程附件。

3）股東大會提案的內(nèi)容應(yīng)當(dāng)合法合規(guī)，屬于股東大會職權(quán)范圍

4）應(yīng)當(dāng)在公司章程中規(guī)定股東大會對董事會的授權(quán)原則，授權(quán)內(nèi)容應(yīng)當(dāng)明確具體。

5）股東大會會議應(yīng)當(dāng)設(shè)置會場，以現(xiàn)場會議與網(wǎng)絡(luò)投票相結(jié)合的方式召開。

6）上市公司董事會、獨(dú)立董事和符合有關(guān)條件的股東可以征集股東大會上的投票權(quán)。

7）董事、監(jiān)事的選舉，應(yīng)當(dāng)充分反映中小股東意見。

三、董事與董事會規(guī)范

1、董事的選任

1）上市公司應(yīng)當(dāng)在公司章程中規(guī)定規(guī)范、透明的董事提名、選任程序

2）上市公司應(yīng)當(dāng)在股東大會召開前披露董事候選人的詳細(xì)資料，便于股東了解。

3）上市公司應(yīng)當(dāng)和董事簽訂合同，明確公司和董事之間的任期、權(quán)利義務(wù)及違約責(zé)任等內(nèi)容。

2、董事的義務(wù)

1）董事應(yīng)當(dāng)遵守法律法規(guī)及公司章程有關(guān)規(guī)定，忠實(shí)、勤勉、謹(jǐn)慎履職，并履行承諾。

2）董事應(yīng)當(dāng)保證有足夠的時間和精力履行其應(yīng)盡的職責(zé)。

3）董事應(yīng)當(dāng)對董事會的決議承擔(dān)責(zé)任。

4）經(jīng)股東大會批準(zhǔn)，上市公司可以為董事購買責(zé)任保險

3、 董事會的構(gòu)成和職責(zé)

1）董事會的人數(shù)及人員構(gòu)成應(yīng)當(dāng)符合法律法規(guī)的要求，專業(yè)結(jié)構(gòu)合理。

2）董事會對股東大會負(fù)責(zé)，執(zhí)行股東大會的決議。

3）上市公司應(yīng)當(dāng)為董事正常履行職責(zé)提供必要的條件。

4）上市公司設(shè)董事會秘書，任何機(jī)構(gòu)及個人不得干預(yù)董事會秘書的正常履職行為。

4、董事會議事規(guī)則

1）上市公司應(yīng)當(dāng)制定董事會議事規(guī)則

2）董事會應(yīng)當(dāng)定期召開會議，并根據(jù)需要及時召開臨時會議

3）董事會會議應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格依照規(guī)定的程序進(jìn)行

4）董事會會議記錄應(yīng)當(dāng)真實(shí)、準(zhǔn)確、完整

5）董事會授權(quán)董事長在董事會閉會期間行使董事會部分職權(quán)的，應(yīng)當(dāng)明確授權(quán)內(nèi)容

5、獨(dú)立董事

1）上市公司應(yīng)當(dāng)依照有關(guān)規(guī)定建立獨(dú)立董事制度

2）獨(dú)立董事的任職條件、選舉更換程序等，應(yīng)當(dāng)符合有關(guān)規(guī)定

3）獨(dú)立董事享有董事的一般職權(quán)，同時針對相關(guān)事項享有特別職權(quán)。

4）獨(dú)立董事應(yīng)當(dāng)依法履行董事義務(wù)，維護(hù)上市公司和全體股東的利益

5）獨(dú)立董事應(yīng)當(dāng)按年度向股東大會報告工作。

6）獨(dú)立董事應(yīng)當(dāng)主動履行職責(zé)，維護(hù)上市公司整體利益。

6、 董事會專門委員會

1）審計委員會的主要職責(zé)

2）戰(zhàn)略委員會的主要職責(zé)

3）提名委員會的主要職責(zé)

4）薪酬與考核委員會的主要職責(zé)

5）專門委員會可以聘請中介機(jī)構(gòu)提供專業(yè)意見

四、監(jiān)事與監(jiān)事會規(guī)范

1、監(jiān)視的任職

1）監(jiān)事選任程序

2）監(jiān)事會議事規(guī)則制定

3）職工監(jiān)事的產(chǎn)生

4）監(jiān)事會的人員和結(jié)構(gòu)應(yīng)當(dāng)確保監(jiān)事會能夠獨(dú)立有效地履行職責(zé)

2、監(jiān)視及監(jiān)視會的履職工作

1）監(jiān)事有權(quán)了解公司經(jīng)營情況

2）上市公司應(yīng)當(dāng)采取措施保障監(jiān)事的知情權(quán)，為監(jiān)事正常履行職責(zé)提供必要的協(xié)助，

3）監(jiān)事履行職責(zé)所需的有關(guān)費(fèi)用由公司承擔(dān)。

4）監(jiān)事會依法檢查公司財務(wù)，監(jiān)督董事、高級管理人員履職的合法合規(guī)性

5）監(jiān)事會要求董事、高級管理人員、內(nèi)部及外部審計人員等列席監(jiān)事會會議

6）監(jiān)事會的監(jiān)督記錄以及檢查結(jié)果應(yīng)當(dāng)作為對董事、高級管理人員績效評價的依據(jù)

7）監(jiān)事會應(yīng)當(dāng)履行監(jiān)督職責(zé)，向董事會通報或者向股東大會報告

五、高級管理人員與公司激勵約束機(jī)制

1、高級管理人員

1）高級管理人員的聘任，應(yīng)當(dāng)合法合規(guī)。

2）上市公司應(yīng)當(dāng)和高級管理人員簽訂聘任合同，明確雙方的權(quán)利義務(wù)關(guān)系。

3）高級管理人員的聘任和解聘應(yīng)當(dāng)履行法定程序，并及時披露。

4）市公司應(yīng)當(dāng)在公司章程或者公司其他制度中明確高級管理人員的職責(zé)。

4）高級管理人員違規(guī)履職，遭受損失的，應(yīng)當(dāng)追責(zé)

2、績效與履職評價

1）上市公司應(yīng)當(dāng)建立公正透明的董、監(jiān)、高績效與履職評價標(biāo)準(zhǔn)和程序。

2）董事和高級管理人員的績效評價由下轄委員會負(fù)責(zé)組織

3）獨(dú)立董事、監(jiān)事的履職評價采取自我評價、相互評價等方式進(jìn)行。

4）董事會、監(jiān)事會應(yīng)當(dāng)向股東大會報告董、監(jiān)事履行職責(zé)的情況

3、薪酬與激勵

1）董事、監(jiān)事報酬事項由股東大會決定

2）解除董、監(jiān)、高任職的補(bǔ)償內(nèi)容應(yīng)當(dāng)符合公平原則

3）實(shí)施股權(quán)激勵和員工持股等激勵機(jī)制，應(yīng)當(dāng)有利于增強(qiáng)公司創(chuàng)新發(fā)展能力

六、控股股東及其關(guān)聯(lián)方與上市公司

1、控股股東及其關(guān)聯(lián)方行為規(guī)范

1）股東負(fù)有誠信義務(wù)

2）提名上市公司董事、監(jiān)事候選人的，應(yīng)當(dāng)遵循法律規(guī)定程序

3）控股股東、實(shí)際控制人及其關(guān)聯(lián)方不得違反法律法規(guī)和公司章程干預(yù)上市公司決策

4）作出承諾的，應(yīng)當(dāng)履行，承諾應(yīng)當(dāng)明確、具體、可執(zhí)行

5）上市公司控制權(quán)發(fā)生變更的，應(yīng)當(dāng)向中國證監(jiān)會及其派出機(jī)構(gòu)、證券交易所報告。

2、上市公司的獨(dú)立性

1）人員、資產(chǎn)、財務(wù)分開，機(jī)構(gòu)、業(yè)務(wù)獨(dú)立，獨(dú)立核算、獨(dú)立承擔(dān)責(zé)任和風(fēng)險。

2）上市公司人員應(yīng)當(dāng)獨(dú)立于控股股東

3）控股股東投入上市公司的資產(chǎn)應(yīng)當(dāng)獨(dú)立完整、權(quán)屬清晰。

4）上市公司應(yīng)當(dāng)依法建立健全財務(wù)、會計管理制度，堅持獨(dú)立核算。

5）上市公司的董事會、監(jiān)事會及其他內(nèi)部機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)獨(dú)立運(yùn)作

6）上市公司業(yè)務(wù)應(yīng)當(dāng)獨(dú)立于控股股東、實(shí)際控制人。

模塊五、上市公司通報典型案例

一、獐子島

二、樂視

三、康美藥業(yè)

四、康得新

通報案中問題歸納

現(xiàn)場答疑

企業(yè)價值觀： 誠信做人，負(fù)責(zé)做事，實(shí)效主義，追求共贏