企業財務分析與經營決策

【課程背景】

中國經濟新常態下，原材料、勞動力價格不斷上升，競爭越趨激烈，利潤越來越薄，如何降本增效，提高企業競爭力?如何從企業內部挖潛提升績效?財務報表對于經營管理者來說顯得神秘而復雜，繁雜的報表項目和數據常常讓經營者望而卻步。管理層迫切希望財務能切實承擔起進行有效成本控制、支持戰略決策的重責大任，但如果財務不了解商業模式、不了解營銷運作，不了解企業戰略，不了解經營原理，就不可能調動全體員工的積極性去控制成本與達成戰略目標，本課程的目的是使財務成為業務合作伙伴、戰略合作伙伴、經營合作伙伴，鍛造創造價值的優秀財務經理，財務不僅僅是服務部門，而是價值創造部門。

【課程收益】

● 戰略視野：深入了解商業模式、戰略制定，建立價值導向的商業思維；

● 財務邏輯：學會從財務報表和數據中分析衡量企業的運營效率、降本增效；

● 全局思維：運用財務思維解讀企業運作，從財務角度對經營決策進行有效評估；

● 科學經營：通過全面數字化運營，合理控制成本讓管理變的真正簡單落；

● 效率倍增:  通過戰略、預算、管理會計與管理技術的結合，效率提升突破瓶頸；

【課程特色】

課前深入調查企業成本控制存在的主要問題，以便有針對性的解讀。課程結合學員單位的情況進行沙盤式的實操演練，并從體驗中獲得感悟。使晦澀難懂的財務知識變的通俗易懂。課程將結合老師二十年多年的實戰經驗，案例均是由老師親身操作，真實可鑒；針對性設計以現實企業為背景的實戰演練，消化課程知識，讓學員把錯誤犯在課堂里，把正確方法帶回去；分組研討、課堂演練，在愉快幽默的氛圍中引導學員學習并實踐成本管理知識。

【課程對象】企業總經理、副總經理、企業中、高層非財務管理人員和骨干

【課程時長】 2天（6小時/天） 根據企業需求調整

【授課方式】課程講授60%，視頻與文字案例分析及互動研討30%，實操練習10%

【課程大綱】

一、運用財務思維解讀企業的運作

1、企業經營的本質

1）企業經營的終極目標

2）眼前利益最大化

3）未來價值最大化

研討：企業要素與經營目標

2、財務、業務、總經理的戰略及價值認知差異

1）企業最重要的是什么?

2）企業最大的價值是什么?

研討：財務、業務、總經理對價值認知差異：

3、財務管理中的一大命脈

1）財務管理與企業價值鏈的關系

2）一大命脈：現金流管理

3）資金循環與業務循環的關系

研討：怎樣樹立以價值為導向的商業管理思維

4、財務管理中兩大結構（對應的戰略選擇和風險控制）

1）成本結構和成本戰略選擇、經營風險控制

2）資本結構和財務戰略選擇、財務風險控制

3）PDCA循環與持續改進

二、財務報表和經營分析透視企業經營情況

案例導入：由兩個家庭的收入和資產狀況分析三大表的不同作用

1、財務三大表和分析指標：高富帥

1）企業利潤表的“高”

演練：給武大郎做利潤表

2）企業資產負債表 “富”

案例：小美找男票也要資產負債表

3）企業現金流量表的“帥”

研討：樂視賈會計的現金流黑洞

2、財務報表的四菜一湯

1）青銅段位怎樣看財務報表

2）白銀段位怎樣看財務報表

3）黃金段位怎樣看財務報表

4）鉆石段位怎樣看財務報表

5）王者段位怎樣看財務報表

3、業務模型包括哪些部分?營銷怎么推動?

1）產品市場分析

2）客戶、產品、價格、渠道、推廣及營銷推動

3）增長戰略及其風險

4）營銷部門架構：產品導向、渠道導向、客戶導向

5）營銷推動及費用

4、資產負債表的重要項目與經營難題

1）貨幣資金：安全與收益

2）應收賬款：銷售額與風險

3）存貨：無數企業的頑疾

4）固定資產：巨大投入該不該

5）資產規模：企業做大與固定成本

6）負債率：財務杠桿與風險

5、從利潤表探究企業戰略與實施

1）收入負增長可以正面評價嗎？

2）毛利率提升是否意味著成本控制有效？

3）銷售費用下降如何評價？

4）管理費用上升如何評價？

6、財務比率分析

1）償債能力

2）營運能力

3）盈利能力

4）發展能力

6、現金流量表分析

1）資金循環與業務循環的關系

2）經營活動現金流與企業渠道策略選擇

3）投資活動現金流與企業競爭戰略選擇

4）籌資活動現金流與風險防范

5）如何管理現金流?

現金流管理目標

建立資金預算管理制度

建立信用管理及應收管理制度

資金緊張與寬松型企業價值管理異同

穩健與激進型資金管理風格利弊

警惕高負債率，做好財務杠桿與風險平衡

新業務投資現金流管理

7、通過財務分析把握經營關鍵

1）市場及對標分析

2）收入分析

3）成本、費用分析

4）利潤分析

5）現金流分析

6）績效考核分析

7）企業行動計劃

三、財務報表和經營決策決定企業經營成敗

1、成本相關決策的一個原則：成本-效益原則

2、兩組概念和兩大鏈條

1）直接成本和間接成本

2）固定成本和變動成本，以及相關的貢獻毛益、盈虧平衡分析

3）價值鏈和供應鏈

3、三大戰略：成本領先、差異化、目標聚焦

4、四大因素：成本和效率、質量、時間、創新

5、成本決策五大步驟

1）界定問題

2）收集信息

3.）預測未來

4）選擇方案

5）實施方案、評估業績、學習提升

6、傳統成本管理如何進行成本管控?

1）標準成本法

2）預算成本法

3）目標成本法

研討：你目前采用的成本管控方法是什么？

1)生產成本

2)采購成本

3)研發成本

4)銷售費用

5)管理費用

7、傳統成本管理的弊端

1)無法調動員工積極性去主動降低成本

2)成本控制缺乏抓手

3)無法進行精細化成本管控

4)成本績效考核無法有效落地

研討：成本控制的關鍵在哪里？

案例：成本戰略的選擇，目標成本與目標定價決策

四、財務報表戰略決策決定企業的未來

1、企業戰略類別

2、商業模式與價值鏈

3、財務的戰略決策：合理的負債與資本結構

1）負債相關的財務指標

2）負債的分類

3）營運資金的管理

4）債務融資與資本結構

4、資本結構與財務戰略選擇

1）保守型

2）激進型

3）穩健型

5、資本結構決策與企業風險

研討：企業現金流斷裂企業資本結構的關系

6、戰略成本與企業價值鏈的關系